Моментум сети Биткоина

Моментум сети Биткоина

Новый индикатор цены Биткоина в течение его основных рыночных циклов

За последние несколько месяцев произошли захватывающие события в блокчейн-анализе. Основные моменты:

Такой анализ является ценным и уникальным для мира криптоактивов. Впервые абсолютно любой, кто инвестирует в какой-либо конкретный актив, может наблюдать за его основной деятельностью и производительностью — используя блокчейн-анализ.

Это невозможно для обычного инвестора, инвестирующего в традиционные акции и ценные бумаги. На этих рынках ведущие менеджеры фондов и директора компании, как правило, являются единственными, кто знает в реальном времени, что происходит с любой акцией или ценной бумагой. Поэтому, если вы считаете, что криптоактивы принесут финансовое равенство миру, то важно понимать роль, которую играет в этом блокчейн-анализ.

Моментум сети Биткоина (BNM) — еще одна часть головоломки, которая поможет нам понять основы Биткоина и их влияние на его цену. Моментум сети Биткоина рассматривает взаимосвязь между ценой Биткоина и значением его ежедневных транзакций, протекающих через его блокчейн.

Важно отметить, что мы используем дневное значение объема транзакций BTC, проходящих через блокчейн, а не дневное значение USD, которое использует NVT Signal.

То, что мы можем наблюдать — это то, что значение дневных транзакций BTC является ведущим показателем основных рыночных фаз Биткоина.

Примечание: в этой статье также будет рассматриваться недавнее появление Bitcoin Liquid и его влияние на показатели блокчейн-анализа.

Моментум сети Биткоина и его отношение к цене

Когда мы накладываем цену Биткоина на значение его транзакций, проходящих через блокчейн каждый день, мы видим, что они оба следуют паттернам.

Значение дневных транзакций сети (в BTC) и график цены Биткоина.

На первый взгляд ясно, что и дневное значение транзакций, и цена движутся по циклическим паттернам, но эти паттерны не идут синхронно друг с другом.

При ближайшем рассмотрении видно что дневные транзакционные показатели BTC дают нам индикатор понимания того, на какой стадии рыночного цикла находится цена и куда она пойдет дальше.

Это можно разделить на три этапа, как можно заметить по предыдущим рыночным циклам:

  • Ранняя медвежья фаза: дневное значение транзакций упало примерно до 100,000 BTC в день. Цена падает.
  • Поздняя медвежья фаза: дневное значение транзакций растет. Цена остается на одном уровне.
  • Бычья фаза: дневное значение транзакций достигло достаточного минимального значения (220,000 за последний рыночный цикл, 150,000 в предыдущем цикле), при котором рынок наконец-то реагирует, и цена начинает расти. Мы изучили, почему это так происходит.

Таким образом, отслеживая моментум блокчейна, мы можем идентифицировать, когда мы приблизимся к началу следующего бычьего ралли BTC.

Почему дневное значение транзакций сети Биткоина является основным индикатором цены Биткоина?

Чтобы понять это, нам необходимо признать, что существует различия в поведении между краткосрочными участниками рынка, которые создают краткосрочные ценовые действия, и более долгосрочными ходлерами и инвесторами, которые покупают он-чейн Биткоин.

Это объясняет, почему мы наблюдаем то, что дневное значение транзакций и цена показывают циклические паттерны, но не делают это синхронно. Они обусловлены человеческими эмоциями и мотивациями.

Менталитет краткосрочных трейдеров сильно влияет на цену Биткоина, менталитет долгосрочных инвесторов с большей вероятностью будет отражаться на блокчейне, поэтому у них будет больший вклад в дневное значение транзакций сети BTC.

Итак, почему цена отстает, когда дневные транзакции увеличиваются во время поздней медвежьей фазы, которую мы видели на предыдущем графике?

На этом этапе, когда краткосрочные участники рынка продолжают продавать, пока большие покупатели приобретают долгосрочные инвестиции, объем покупателей стабилизирует снижение цены с течением времени и создает боковую зону накопления, где продажи примерно равны покупкам. Все больше и больше инвестиций «умных денег» начинают появляться до тех пор, пока не будет достигнут «здоровый» уровень дневных транзакций BTC. Это тот момент, когда все на рынке понимают, что у Биткоин все хорошо (с его большим уровнем дневной блокчейн-активности), поэтому цена растет, и следующий бычий рынок и цикл FOMO повторяются снова и снова.

Важно помнить, что поздняя медвежья фаза должна произойти до того, как мы будем наблюдать значительное повышение цен. Вот почему я беспокоюсь, когда вижу, как люди ожидают, что цена Биткоина сразу подскочит на новостях об учреждениях, планирующих купить криптовалюту. Даже если это произойдет, мы по-прежнему нуждаемся в фактическом значении дневных транзакций сети BTC, чтобы она поднялась до устойчивого «здорового» уровня до того, как цена значительно отреагирует.

 

Минимальные уровни значения дневных транзакций предыдущих рыночных циклов, которые начались с новых бычьих ралли BTC.

Таким образом, этот принцип помогает объяснить, почему мы видим возможности, которые показывают другие блокчейн-индикаторы, такие как MVRV (отношение рыночной стоимости к реализуемой стоимости) и NVT Signal. Например, когда мы смотрим на MVRV, мы можем понять, что рыночная стоимость поднимается выше реализованной стоимости, потому что дневные транзакции сети в условиях BTC достигли своего «здорового» уровня, и уверенность возвращается на рынок как с краткосрочной, так и долгосрочной позиции инвесторов.

Значение MVRV

Что будет до бычьего ралли?

В настоящее время значения дневных транзакций низкие, около 100,000 BTC. Это означает, что нам еще нужно пройти позднюю медвежью фазу, где стоимость транзакций возрастет до того, как мы увидим новое бычье ралли и любое значимое повышение цены.

Моментум сети Биткоина — чего нам нужно достичь дальше

Вы можете заметить, что «здоровый» уровень сети, начавший новое бычье ралли, был выше на рынке 2015-2017 годов, чем на рынке 2012-2014 годов. Причина этого, скорее всего, связана с увеличением количества монет в обращении — спасибо Вилли Ву за эту мысль. Так как доступно большое количество монет, «здоровый» уровень дневной транзакций в условиях BTC должен увеличиться для начала следующего бычьего рынка.

Bitcoin Liquid и конфиденциальные транзакции

Еще один фактор, который нам необходимо рассмотреть для блокчейн-анализа, является недавно выпущенная Bitcoin Liquid. Bitcoin Liquid — это сайд-чейн, которая позволяет крупным биржам переводить средства друг другу из основной цепи, обеспечивая гораздо более быстрые и безопасные транзакции. Также она поддерживает конфиденциальные транзакции. Это означает, что невозможно будет просмотреть какую-либо транзакцию, проводимую через этот сервис, используя блокчейн-анализ. Это имеет большое значение, потому что биржи, на которые приходится 50-60% всего объема торгов, теперь будут использовать Bitcoin Liquid.

Так делает ли это блокчейн-анализы, такие как Bitcoin Network Momentum и NVT Signal бесполезными, если теперь мы не видим большей доли транзакций? Нет. Это просто означает, что у нас больше нет полной картины общего рынка. Теперь мы можем проанализировать только оставшуюся часть рынка, которая не использует конфиденциальные транзакции Liquid, которая по-прежнему остается значительной.

Можно было бы утверждать, что эта разработка сделает такой анализ более точным, поскольку будущие блокчейн-транзакции будут охватывать меньше краткосрочных транзакций на биржах и большую долю транзакций от долгосрочных инвесторов.

В любом случае, данные, которые мы видим, по-прежнему зависят от человеческих эмоций, и поэтому мы будем продолжать наблюдать за этими циклическими закономерностями и, следовательно, за отношениями между блокчейн-данными и ценой.

Таким образом, Bitcoin Network Momentum является ценным инструментом, помогающим нам понять, почему цена Биткоина находится в определенной точке рыночного цикла, а также куда она, вероятно, пойдет дальше.

Учитывая текущие низкие уровни ценности ежедневных транзакций, проходящих через сеть, вероятно, мы увидим начало нового бычьего ралли только через несколько месяцев. Ценность ежедневных транзакций сначала должна подняться до минимального «здорового» уровня, прежде чем мы увидим, что цена реагирует позитивно и устойчиво.

Если вы хотите проверить интерактивный график Bitcoin Network Momentum, посетите сайт Вилли Ву.

Источник: BlogGoodAudience

Браузерная платформа для криптовалютного трейдинга
Take Profit, Stop, Loss без заморозки.
6 криптовалютных бирж в 1 окне.
Учебный счет на 100 000 $.
Trailing stop, trailing buy.
Разработанно Expertcoin
Распределение Биткоинов Mt.Gox затягивается, так как CoinLab хочет 15 млрд. долларов
Распределение Биткоинов Mt.Gox затягивается, так как CoinLab хочет 15 млрд. долларов
Распределение Биткоинов Mt.Gox затягивается, так как CoinLab хочет 15 млрд. долларов

Выводы следственной платформы WizSec раскрывают новые подробности по делу о восстановлении гражданских прав против CoinLab и Mt.Gox, поскольку CoinLab взыскивает 15 миллиардов долларов США в качестве компенсации за ущерб плюс дополнительные 1.127.731.005 долларов за каждый год затягивания разбирательства после июня 2018 года. Попечитель по делу оценивает фактический ущерб, который был причинен, по крайней мере, в…

Подробнее
Почему так важно, что крупнейший гигант электронной коммерции Японии входит в крипту?
Почему так важно, что крупнейший гигант электронной коммерции Японии входит в крипту?
Почему так важно, что крупнейший гигант электронной коммерции Японии входит в крипту?

Rakuten — это крупнейшая компания в Японии, которая занимается электронной коммерцией; с более чем 102 миллионами пользователей; 14-ая среди крупнейших интернет компаний в мире по годовой выручке, официально вошла на рынок криптовалют. В официальном заявлении говорится, что Rakuten Wallet будет функционировать как лицензированная криптовалютная платформа. В настоящее время Rakuten находится в процессе разработки мобильного приложения…

Подробнее
Более широкая картина за последним отскоком цены Bitcoin
Более широкая картина за последним отскоком цены Bitcoin
Более широкая картина за последним отскоком цены Bitcoin

Внезапный отскок биткоина выше 5,000 $, отметивший этот месяц, вызвал разглагольствования среди одержимых ценой людей внутри и вне криптовалютного сообщества. Инвесторы, которые держат криптовалюту, радостно заявили, что крипто-зима, которая началась, когда пузырь биткоина лопнул в конце 2017, теперь к счастью закончилась. Самые оптимистичные прогнозируют повторный  старт отскока биткоина, на подобии рывка от его предыдущего пост-пузырькового коллапса осенью…

Подробнее
400.000 транзакций в день проходит через биткоин
400.000 транзакций в день проходит через биткоин
400.000 транзакций в день проходит через биткоин

Цена на биткоин недавно поднялась обратно, впервые, выше уровня $ 5,000 после 30% — го повышения цен за последние 30 дней. Король криптовалют теперь имеет рыночную капитализацию в размере $ 90 млрд. Биткоин транзакции на подъёме С недавним ростом биткоина, монета пересекла отметку 400.000 транзакций. 2 апреля рекорд составил 401.500 подтверждённых транзакций. Это первый раз,…

Подробнее
3 совета для миллениалов по навигации во время медвежьего рынка
3 совета для миллениалов по навигации во время медвежьего рынка
3 совета для миллениалов по навигации во время медвежьего рынка

Прошлый год был насыщенным для криптовалютных инвесторов — особенно для миллениалов. Крипторынок достиг своей самой низкой точки в прошлом месяце, потеряв более 70% своей стоимости от максимума в январе. С тех пор он восстановился более чем на 20% за последний месяц. Миллениалы менее знакомы с медвежьими рынками, и могут чувствовать себя особенно неуверенными в том,…

Подробнее
Binance coin стала восьмой по величине криптовалютой с ростом в 75% за месяц
Binance coin стала восьмой по величине криптовалютой с ростом в 75% за месяц
Binance coin стала восьмой по величине криптовалютой с ростом в 75% за месяц

Пока у всего криптовалютного рынка наблюдается небольшой рост, с его общей капитализацией в 40 миллионов долларов за последние 24 часа токен BNB Binance резко выделился на фоне других альткоинов. По данным CryptoCompare, у токен BNB вырос на 2.2% за последние 24 часа. Это лучший показатель среди всех альткоинов. Видимо, такое ценовое движение можно объяснить децентрализованной…

Подробнее
Время создание блока в сети Эфириум упало до 12 секунд
Время создание блока в сети Эфириум упало до 12 секунд
Время создание блока в сети Эфириум упало до 12 секунд

  Среднее время создания блока в сети Эфириум упало до самого низкого уровня — всего 12,5 секунды, по сравнению с предыдущим значением — 21 секунда на один блок. Это произошло в четверг после обновления Constantinople, которое отложило бомбу сложности еще на 12 месяцев. Падение среднего времени создания блока было замечено после аналогичных задержек бомбы сложности,…

Подробнее
Эра централизованных криптовалют и блокчейнов: децентрализованная биржа от Binance и JPM Coin
Эра централизованных криптовалют и блокчейнов: децентрализованная биржа от Binance и JPM Coin
Эра централизованных криптовалют и блокчейнов: децентрализованная биржа от Binance и JPM Coin

Запуск децентрализованной биржи от Binance и криптовалюты от JP Morgan, JPM Coin, подняли фундаментальные вопросы о том, куда движется криптовалютная индустрия. Оба продукта не соответствуют традиционным определениям децентрализации и вместо этого являются чем-то вроде между Facebook и Биткоином. JPM coin и определение криптовалюты Когда JP Morgan впервые анонсировал JPM Coin 14 февраля 2019 года, эксперты…

Подробнее
Топ-5 криптовалют, которые взлетят до небес
Топ-5 криптовалют, которые взлетят до небес
Топ-5 криптовалют, которые взлетят до небес

Виталик Бутерин считает, что дни 1000-кратной прибыли уже прошли, но крипто-сообщество надеется на обратное. Правда, входной барьер теперь намного выше, а времена, когда Биткоин стоил $30 давно прошли. Порог вхождения все выше, но о том, куда пойдет цена можно только гадать. Идея о росте цены монет, как, например, цена Биткоина в $20,000 в декабре 2017…

Подробнее
Генеральный директор группы SBI хочет, чтобы все банки Японии использовали XRP от Ripple
Генеральный директор группы SBI хочет, чтобы все банки Японии использовали XRP от Ripple
Генеральный директор группы SBI хочет, чтобы все банки Японии использовали XRP от Ripple

Недавно токен XRP от Ripple был добавлен на платформу Coinbase Pro. Следом за этим, вышла новая хорошая новость, так как SBI, поддерживающий Ripple, планирует провести интеграцию многих японских банков с приложением для банковских переводов MoneyTap, которое «сможет использовать каждый банк». Президент и представитель SBI Holdings Йошитака Китао упоминал ранее в этом месяце, что биржа VCTrade…

Подробнее